证券代码：300364 证券简称：中文在线 公告编号：2017-040 中文在线数字出版集团股份有限公司2016年年度报告摘要 一、重要提示 本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到证监会指定媒体仔细阅读年度报告全文。 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对本年度公司财务报告的审计意见为：标准的无保留意见。 非标准审计意见提示 □ 适用√ 不适用 董事会审议的报告期普通股利润分配方案或公积金转增股本方案 √ 适用□ 不适用 公司经本次董事会审议通过的普通股利润分配方案为：以284,752,577股为基数，向全 体股东每10股派发现金红利0.40元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股 东每10股转增15股。 董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案 □ 适用√ 不适用 二、公司基本情况 1、公司简介 股票简称 中文在线 股票代码 300364 股票上市交易所 深圳证券交易所 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王京京 项帅 办公地址 北京市东城区安定门东大街28号2号楼9北京市东城区安定门东大街28号2号楼9 层905号 层905号 传真 010-84195550 010-84195550 电话 010-84195757 010-84195757 电子信箱 ir@chineseall.com ir@chineseall.com 2、报告期主要业务或产品简介 当前国内文化产业处于爆发的繁荣阶段，拥有万亿级的市场空间；随着互联网普及率越来越高，互联网技术尤其是移动互联网技术的迅猛发展，在线教育技术的不断成熟，在线教育的形式和内容趋于多样化，在线教育市场需求旺盛；公司从事的主要业务处于“互联网+”、“文化大爆发”、“在线教育”三大风口之上。 数字阅读特别是手机阅读持续快速发展，移动阅读、社交阅读正在成为国民新的阅读趋势。文学、影视、动漫、音乐、衍生品等多元化娱乐产业共同组成泛娱乐市场。IP作为泛娱乐生态链的串联者，促进产业融合共生，通过改编衍生影视、游戏、动漫、电竞等泛娱乐产业产生持续性价值。中娱智库数据显示，2016年中国泛娱乐产业市场规模总计达到4,584亿元，网络文学和动漫（不含衍生品）市场规模达到1,227亿元，影视剧、网生内容、数字音乐市场规模达到1,283亿元，游戏、VR（不含硬件）、衍生品市场规模达到2,074亿元。IP成为影视、游戏、动漫等泛娱乐产业的源头及引爆点，单部IP授权价格屡创新高。 国家推动教育变革和创新，构建网络化、数字化、个性化、终身化的教育体系，在线教育浪潮已然来袭。艾瑞咨询数据显示，2016年中国在线教育市场规模达到1,560亿元，同比增长速度为27.3%，预计之后几年将继续保持20%左右的速度增长；2016年中国在线教育用户规模为9,001万人，同比增长21.5%；未来几年，在线教育用户规模将保持20%以上的速度继续增长。 公司主营业务包括向手机、手持终端、互联网等媒体提供数字阅读产品；通过版权衍生产品等方式提供数字内容增值服务，包括IP运营及衍生开发；为教育机构提供基础教育服务；为数字出版和发行机构提供数字出版运营服务等。报告期内公司实施“文学+”、“教育+”战略，公司以IP一体化开发为核心构建泛娱乐新生态，以数字出版为基础构建在线教育生态。 1、基于IP的泛娱乐业务 基于IP的泛娱乐业务，主要是指以文学IP为核心，以授权、合作分成、联合出品等多 种方式多维度深度开发大众娱乐产品，衍生为影视、游戏、动漫、听书、纸书等，实现IP版 权价值最大化。 （1）多平台生产海量内容 公司旗下17K小说网，为网络文学原创IP孵化器，为公司核心的原创内容生产平台，目 前17k小说网有PC端、H5端、APP端（一起看小说网APP），点击量过亿作品超百部，改编 为影视游戏动漫等衍生作品百部。汤圆创作，为国内最大的移动创作平台，月活跃用户数量超过100万，已生产作品320余万部；汤圆创作发起的全国校园文学联盟，入驻校园作者超过25万人。四月天文学网，2016年7月全新改版上线，是面向女性向的垂直网文平台。鸿达以太，在听书领域目前拥有15万集部、4.5万小时的有声读物资源和优质原创小说资源。（2）全渠道覆盖海量用户 海量内容通过自有和合作渠道发布到达海量用户。自有渠道包括：17K 小说网、汤圆创 作、中文书城、四月天文学网、书香中国、中文慧读等，覆盖用户超7,000万。中文书城客 户端汇聚了各类经典图书、网络文学等大量阅读资源，月活跃用户数量达2,500万，可在线 销售作品数量10万余本，拥有《三体》、《欢乐颂》、《超级兵王》、《龙血战神》、《三生三世十 里桃花》、《人民的名义》等多部热门畅销作品。合作渠道包括：电信运营商如中国移动、中国联通、中国电信，互联网及移动互联网平台如腾讯网、微博读书、搜狗阅读、网易云阅读等，手机硬件厂商如华为、魅族、阿里云，以及其他多种阅读平台，间接覆盖用户数以亿计。 （3）海量精品内容＋多元渠道宣发，打造版权衍生超级IP 通过精品内容和多元渠道相结合，以IP一体化开发打造超级IP，并从“内容原创体系”， 到“新IP渠道宣发体系”，再到“新IP变现体系”，覆盖IP上下游全产业链，构建中文在线 泛娱乐新生态。 2、教育业务 （1）数字教育阅读平台 数字教育阅读平台包括“中文慧读”和“书香中国”。“中文慧读”是专为中小学生、教师和家长设计的分级阅读平台。“中文慧读”根据图书分级标准、新课程标准、专题教育大纲，首创“泛读、精读、研读+调研测评、系统测评、核心测评”阅读模型，培养学生的阅读兴趣、学科兴趣和阅读习惯，提升核心阅读素养。“书香中国”采用“云+端”模式，为用户提供24小时无墙化不闭馆的数字图书馆；云端储存丰富的数字内容，通过触控扫码下载图书。公司教育行业阅读产品纵贯中小学并延伸至高校及公共图书馆等机构客户，形成数字教育行业阅读产品全覆盖，包括传统的数字图书馆、基于互联网模式的中文慧读平台、书香中国数字图书馆、云屏数字借阅机等相关产品。 （2）数字教材教辅平台 数字教材教辅平台以数字教材为切入点，为基础教育提供教育内容、教育应用,以老师和学生为核心，有效贯通教、学、测、评、管各环节，在线上完成备课、授课、作业、批示、展示，是以大数据为基础的自有数字教育平台。公司是中国首个中小学教材发行平台项目“上海市中小学数字教材项目”的总规划方，并承担了北京市首个中小学电子教材发行平台项目。 （3）MOOC平台 学堂在线是教育部在线教育研究中心的研究交流和成果应用平台，致力于通过来自国内外一流名校开设的网络学习课程，为公众提供系统的高等教育，让公众享有接受优质教育资源的机会。中文在线是清华大学MOOC平台“学堂在线”的投资方和合作推广方，以合作推广模式促进MOOC平台在国内外市场规模的进一步扩大。 3、主要会计数据和财务指标 （1）近三年主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □是√否 单位：人民币元 2016年 2015年 本年比上年增减 2014年 营业收入 601,515,607.49 390,246,185.64 54.14% 269,738,063.00 归属于上市公司股东的净利润 35,044,662.79 31,254,698.39 12.13% 46,169,543.67 归属于上市公司股东的扣除非经 6,974,021.86 17,172,543.56 -59.39% 33,513,920.78 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 200,024,865.68 36,105,457.69 454.00% 38,325,953.08 基本每股收益（元/股） 0.1368 0.1340 2.09% 0.2584 稀释每股收益（元/股） 0.1364 0.1338 1.94% 0.2584 加权平均净资产收益率 2.55% 6.57% -4.02% 16.40% 2016年末 2015年末 本年末比上年末增减 2014年末 资产总额 2,852,656,032.20 878,996,750.98 224.54% 433,130,370.88 归属于上市公司股东的净资产 2,537,550,086.35 511,808,589.18 395.80% 301,206,282.41 （2）分季度主要会计数据 单位：人民币元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 72,836,941.97 154,337,963.13 137,532,370.58 236,808,331.81 归属于上市公司股东的净利润 -14,331,737.39 22,162,011.11 4,293,074.79 22,921,314.28 归属于上市公司股东的扣除非经 -14,901,237.37 22,047,537.61 -10,568,728.62 10,396,450.24 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 17,946,098.36 13,695,946.51 -25,476.84 168,408,297.65 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □是√否 4、股本及股东情况 （1）普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表 单位：股 年度报告披露 年度报告披露 报告期末普通 日前一个月末 报告期末表决 日前一个月末 股股东总数 27,781普通股股东总 24,101权恢复的优先 0表决权恢复的 0 数 股股东总数 优先股股东总 数 前10名股东持股情况 股东名称 股东性质 持股比例 持股数量 持有有限售条件的股份数 质押或冻结情况 量 股份状态 数量 童之磊 境内自然人 15.63% 44,530,417 44,530,417质押 1,762,000 北京启迪华创 境内非国有 投资咨询有限 法人 11.30% 32,180,931 31,961,721 公司 上海文睿投资 境内非国有 5.89% 16,778,038 16,778,038质押 970,000 有限公司 法人 全国社保基金 其他 2.93% 8,353,098 8,353,098 五零四组合 浙江华睿海越 现代服务业创 境内非国有 2.61% 7,445,616 5,545,616 业投资有限公 法人 司 王秋虎 境内自然人 2.45% 6,985,408 5,994,635质押 5,980,000 兴业银行股份 有限公司－中 邮战略新兴产 其他 2.26% 6,442,335 0 业混合型证券 投资基金 东海基金－上 海银行－盈科2 号－鑫龙185 其他 1.91% 5,445,479 5,445,479 号资产管理计 划 中国农业银行 股份有限公司 －中邮信息产 其他 1.65% 4,703,093 0 业灵活配置混 合型证券投资 基金 陈耀杰 境内自然人 1.54% 4,394,653 0质押 3,647,372 童之磊为上海文睿投资有限公司的控股股东，双方存在关联关系。兴业银行股份有限公司－ 上述股东关联关系或一致行中邮战略新兴产业混合型证券投资基金、中国农业银行股份有限公司－中邮信息产业灵活配 动的说明 置混合型证券投资基金的基金管理人同为中邮创业基金管理股份有限公司，双方存在关联关 系，未知是否属于一致行动人。 （2）公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表 □ 适用√ 不适用 公司报告期无优先股股东持股情况。 （3）以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系 童之磊 76.08% 上海文睿投资有限公司 15.63% 5.89% 中文在线数字出版集团股份有限公司 5、公司债券情况 公司是否存在公开发行并在证券交易所上市，且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券 否 三、经营情况讨论与分析 1、报告期经营情况简介 随着国内人均GDP的增长、人均可支配收入的提升、消费结构升级、中产阶级崛起，人 们消费从基本的衣食住行需求升级转向文化娱乐教育需求。文化娱乐教育消费占中国居民人均消费支出比重不断提升，文化娱乐教育需求空前旺盛。 报告期内，公司紧紧围绕“文学+”、“教育+”双翼飞翔的发展战略，以用户为中心，依托内容及出品运营优势，通过持续的业务模式创新、研发投入、市场拓展，以IP一体化开发为核心构建泛娱乐新生态，以数字出版为基础构建在线教育生态，推动公司业务稳定发展。 2016年度，公司实现营业收入60,151.56万元，较去年同期增长54.14%，继续保持了高速增 长；公司在持续加大对下属教育公司、汤圆创作的研发费用和推广费用投入，并确认总计三期的股权激励股份支付费用的同时， 2016 年度公司实现归属于上市公司股东的净利润3,504.47万元，较去年同期仍实现增长12.13%。 （一）“文学+”战略，以IP一体化开发为核心，构建泛娱乐新生态 随着国内文化娱乐消费升级，泛娱乐产业已经进入竞争加剧的高度商业化市场格局。中国泛娱乐产业进入“IP为王”时代，IP展现出极高的内容价值、粉丝价值、营销价值，移动互联网加快了IP在泛娱乐产业的扩张和变现速度。公司不断探索围绕IP为核心的泛娱乐产业发展的新路径，把握IP制高点，开创“文学+”模式，实施超级IP2.0战略，平台化打造超级IP，驱动规模化一体化开发。 1、建设以大神级作者及超级IP为核心的多元原创内容平台，数字阅读收入大幅增长 公司旗下互联网原创文学平台包括17K小说网、汤圆创作及四月天文学网，网络文学以 作品更新快、用户基数大、粉丝黏性强、衍生空间大成为最大的IP源头之一。受益于数字阅 读用户付费意愿的提升及数字阅读产品正版化保护，公司数字阅读收入大幅增长。2016年度， 公司数字阅读产品产生的收入（包括教育阅读产品的收入）为 29,845.87 万元，同比增长 39.44%。 2016年，公司实施超级IP战略，组建都市超英雄工作室群、言情新势力工作室群、悬 疑大探险工作室群、奇幻大世界工作室群等超级IP工作室群，合作大神作者包括酒徒、骁骑 校、蓝晶、失落叶、八面妖狐、罗晓、御井烹香、桩桩、善良的蜜蜂、罗森、皇甫奇、观棋、衣冠胜雪等；公司与着名漫画家周洪滨合作，着手策划多部系列漫画作品，着力打造超级漫画IP。 截至2016年12月31日，公司拥有数字内容资源过百万种，与600余家版权机构合作， 签约知名作家、畅销书作者2,000余位，如巴金、余秋雨、二月河、海岩、匪我思存、顾漫、 明晓溪、流潋紫等。2016年，公司新增签约出版机构百余家，如北京师范大学出版社、人民 交通出版社、中国法制出版社、中国铁道出版社、中国文联出版社等，签约重点作家30余位， 如周梅森、王跃文、张炜、蔡骏、于丹、纪连海、张召忠、李西闽、宁航一、夏七夕、浅白色、慕容素衣、严风华等，新签约优秀出版作品900余部，如《人民的名义》、《你在高原（全十册）》、《大清相国》、《天下无贼》、《蝴蝶公墓》、《旋风少女》、《明若晓溪》、《长痛长爱》、《四爷很忙：纪连海辣评雍正帝》等。 17K小说网为公司核心的原创内容生产平台，拥有注册用户数5,000万，驻站网络作者 人数70万，月活跃作者人数超过4万，点击量过亿IP超百部，已经改编为影视游戏动漫等 衍生作品百余部；2016年，17K小说网新增作品数近30万部，新增签约作者2,000余人，年 度新增的优秀作品如《修罗武神》、《参天》、《无尽神域》、《传奇再现》、《萌神恋爱学院》、《男儿行》、《乱世宏图》等,其中《男儿行》、《乱世宏图》分别获得2016年度中国网络小说排行榜精品榜、新书榜第一。汤圆创作为国内最大的移动创作平台，拥有用户数超900万，驻站网络作者人数超190万，月活跃作者人数约35万，月活跃用户数量超过100万，已生产作品320余万部，小说IP如《白日梦小姐》、《重生之逆天学霸》、《炫舞青春》等，漫画IP如《母妃你的尾巴露出来了》、《教我国文的王先生》等。四月天文学网2016年7月全新改版上线，是女性向的垂直网文平台。公司全资孙公司鸿达以太拥有15万集部、4.5万小时的有声读物资源和优质原创小说资源。 2、提供多维数字出版运营服务，创新客户服务模式 报告期内，公司持续为咪咕数字传媒有限公司、天翼阅读文化传播有限公司、北京新浪阅读信息技术有限公司、北京世纪卓越信息技术有限公司等机构提供多维运营服务。2016年度，公司数字出版运营服务产生的收入为7,453.30万元。 报告期内，公司与咪咕数字传媒有限公司延续了多年的深度合作，2016年度中标其内容 类业务运营外包项目、综合行政类业务运营外包项目及内容审核外包项目并签署相关协议，公司为其提供内容运营、版权管理、内容审核等三大核心业务服务，双方将继续深耕数字阅读业务，同时开展全方位的IP合作，持续为8亿移动用户提供更加专业、优质、便捷的数字阅读服务及增值服务。 3、IP一体化开发深入，多部衍生品上线在即，数字内容增值业务倍增 2016年8月份，公司非公开发行股票募集资金约20亿元，IP一体化开发项目逐步落地， 覆盖IP上下游全产业链，在影视、游戏、动漫等领域全面开花结果。2016年度，公司数字 内容增值服务产生的收入为22,852.39万元，同比增长264.83%。公司数字内容增值业务收 入占营业收入比例达到37.99%，同比上升近22个百分点。 在IP影视衍生领域，《我的美女老师》第二季即将上线；公司与优土合一合作的《我的 狐仙老婆》已经上线；公司携手克顿影视正在全面开发被誉为都市题材殿堂级作品《橙红年代》；公司正在联合原力动画、乐视影业打造真人CG超级网剧《陨神记》；公司多项超级IP和精品IP如《超自然大英雄》、《超级兵王》、《烽烟尽处》、《我才不会被女孩子欺负呢》等正在联手优秀影视公司进行联合开发。 在IP游戏衍生领域，公司自有IP游戏《人皇纪》完成制作，近期即将上线；公司IP定 制游戏《武道至尊》已经上线，取得较好的流水和排名，在应用宝的轻游戏推荐榜数周排名前五。 4、积极推进IP战略实施，推进IP项目的全面落地 报告期内，公司积极构建基于IP的泛娱乐生态，以超级IP为核心，通过宣发、变现、 系列化等一系列运作以实现单个IP价值的最大化。公司与诸多重量级公司建立合作关系，加 速生态构建。 公司入股国内最大的IP宣发平台新浪阅读，强化IP宣发能力；公司分别与奥飞娱乐、 华策影视、唐德影视、万达影视、冰峰科技等公司签订战略合作协议，全方位开发IP衍生品； 公司与咪咕文化签订战略合作协议，由单一阅读产品合作全面升级提升为共同打造IP泛娱乐 生态、运营商业务及新兴领域合作业务；公司联合投资重量级IP电视剧《凰权》；公司从“IP 原创”到“IP宣发”再到“IP变现”，覆盖IP上下游全产业链，泛娱乐生态蓝图初显。 5、联合二次元鼻祖布局二次元产业链，占领未来主流文化 公司将二次元作为“文学+”重点板块，2016年11月，公司分别以2.5亿元战略投资二 次元文化发源地门户网站AcFun和国内首个规模化盈利的二次元游戏公司上海晨之科，三方 基于“内容+宣发+变现”形成战略级协同，中文在线作为IP源头携手双方布局二次元产业链。 （二）“教育+”领域，以数字出版为基础构建在线教育生态 教育领域是数字出版极具潜力的发展方向之一，经过十多年在教育资源领域的深耕细作，公司已经积累了众多教育领域客户群体和渠道资源，形成了一整套应用指导服务体系，构建数字教育阅读平台、数字教材教辅平台、MOOC三大平台，形成在线教育生态。报告期内，公司进一步强化了在数字教育领域的市场优势，教育业务稳健发展。2016年度，公司教育业务收入为10,208.83万元，同比增长39.21%。 1、数字教育阅读平台 数字教育阅读平台包括“中文慧读”和“书香中国”。“中文慧读”平台是专为学生、教师和家长设计的分级阅读平台，覆盖了小学全学段，跨语文、数学、英语等多学科，首创“三级阅读+三级测评”阅读模型，为学生提供了阅读测评、诊断与指导，提升阅读品位与能力，已在清华附小、北京六十五中、北京宏志中学等中小学应用。公司教育行业阅读产品书香中国平台积极服务于全民阅读活动开展，纵贯中小学并延伸至高校及公共图书馆，形成数字教育行业阅读产品全覆盖，拥有注册用户3,000余万，覆盖31个省市、5万多所中小学校、2,000余所高校和公共图书馆。 2、数字教材教辅平台 报告期内，公司继续稳步推进“数字教材教辅平台”，随着数字教材实验一期项目的顺利验收，数字教材发行管理、课程资源管理、PC、苹果、安卓三个版本数字教材阅读应用软件、基于PC的教师备课软件的开发等各子项目均已完成，并在北京、上海部分实验学校得到初步应用。2016年9月份，上海市启动数字教材实验二期项目，数字教材应用实验的参与单位进一步扩大，并将逐步落地到多个省市。公司与众多教育类出版社合作共同推进数字教材教辅平台等数字教育项目的建设。 3、MOOC平台 清华大学MOOC平台“学堂在线”为公司重点投资和合作推广。公司承担部分省市的市场 推广和销售工作，深入推进学堂在线在高校教学实践中的使用。在湖北、江苏、天津等高校比较集中的省份及宁波等计划单列市，经过公司的积极推动，取得了良好的社会反响。截至2016年12月底，注册用户超过500万，上线课程超过1,000门，选课人次超过600万，已成为国内最大的中文MOOC平台。 2、报告期内主营业务是否存在重大变化 □是√否 3、占公司主营业务收入或主营业务利润10%以上的产品情况 √ 适用□ 不适用 单位：元 产品名称 营业收入 营业利润 毛利率 营业收入比上年营业利润比上年 毛利率比上年同 同期增减 同期增减 期增减 数字阅读产品 298,458,747.26 112,654,001.41 37.75% 39.44% 25.93% -4.05% 数字出版运营服 74,532,978.11 31,412,750.74 42.15% -34.37% -33.03% 0.84% 务 数字内容增值服 228,523,882.12 146,593,783.82 64.15% 264.83% 206.94% -12.10% 务 4、是否存在需要特别关注的经营季节性或周期性特征 □是√否 5、报告期内营业收入、营业成本、归属于上市公司普通股股东的净利润总额或者构成较前一报告期发生重大变化的说明 □ 适用√ 不适用 6、面临暂停上市和终止上市情况 □ 适用√ 不适用 7、涉及财务报告的相关事项 （1）与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明 □ 适用√ 不适用 公司报告期无会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况。 （2）报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明 □ 适用√ 不适用 公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述的情况。 （3）与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明 √ 适用□ 不适用 本年因投资新设增加杭州四月天网络科技有限公司，成立于2016年7月5日，注册资本 500.00万元，本公司于2016年8月全额缴足，至2016年12月31日止杭州四月天网络科技 有限公司实收资本500.00万元。 本年因投资新设增加中文在线（天津）文化发展有限公司，成立于2016年7月6日，注 册资本100,000.00万元人民币，本公司于2016年10月全额缴足，至2016年12月31日止 中文在线（天津）文化发展有限公司实收资本100,000.00万元。 本年因投资新设增加CHINESEALLCORPORATION，成立于2016年10月，注册资本不适用 （美国公司法对注册资本无规定），本公司的香港全资子公司中文在线集团有限公司对其持股100%。 2016年9月8日本公司与宁波梅山保税港区云石创新投资合伙企业（有限合伙）共同对 宁波梅山保税港区中昊嘉华股权投资合伙企业（有限合伙）进行投资，注册资本3,000.00万， 其中本公司作为有限合伙人，认缴出资2,900万，持股比例96.67%。截至本报告期末出资尚 未到位。