证券代码：300739 证券简称：明阳电路 公告编号：2018-003 深圳明阳电路科技股份有限公司 股票交易异常波动公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、 股票交易异常波动的情况介绍 深圳明阳电路科技股份有限公司（以下简称“公司”）（证券代码：300739；证券简称：明阳电路）股票日均换手率连续1个交易日（2018年2月8日）与前5个交易日日均换手率比值超过30倍，且累计换手率超过20%，根据《深圳证券交易所交易规则》的相关规定，属于股票交易异常波动的情况。 二、 公司关注并核实情况说明 针对公司股票交易异常波动，公司董事会对公司、控股股东及实际控制人就相关事项进行了核实，现就有关情况说明如下： （一）公司未发现前期披露的信息存在需要更正、补充之处； （二）公司未发现近期公共媒体报道了可能或已经对公司股票交易 价格产生较大影响的未公开重大信息； （三）公司目前的经营状况以及内外部经营环境未发生重大变化； （四）经核查，公司、控股股东和实际控制人不存在关于本公司的应 披露而未披露的重大事项，也不存在处于筹划阶段的重大事项； （五）经核查，公司控股股东及实际控制人在股票异常波动期间不存 在买卖公司股票的情形； （六）公司不存在违反公平信息披露的情形 三、 是否存在应披露而未披露信息的说明 本公司董事会确认，本公司目前没有任何根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等有关规定应予以披露而未披露的事项或与该事项有关的筹划、商谈、意向、协议等；董事会也未获悉本公司有根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等有关规定应予以披露而未披露的、对本公司股票及其衍生品种交易价格产生较大影响的信息；公司前期披露的信息不存在需要更正、补充之处。 四、 必要的风险提示 公司郑重提请投资者注意：投资者应充分了解股票市场风险及本公司《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》（以下简称“招股说明书”）中披露的风险因素，注意风险，审慎决策、理性投资。 本公司特别提醒广大投资者注意以下风险因素： （一）宏观经济波动的风险 印制电路板被称为“电子系统产品之母”, 几乎所有的电子设备 都要使用印制电路板，不可替代性是印制电路板制造行业得以长久稳定发展的重要因素之一。PCB已被广泛应用于电子产业的各终端领域，如消费电子、汽车电子、通信终端、医疗器械、工控设备、航天航空、军工等领域。 印制电路板行业增速受到全球宏观经济增速的影响。受金融危机影响，2009年全球PCB行业总产值同比下滑14.52%，随着各国政府 陆续出台刺激经济发展的政策和措施，2010 年全球经济同比实现较 快增长，PCB市场也随之增长了23.64%。2011-2016年，全球经济进 入低速调整期，PCB行业总产值增速也随之平稳。 相对于大批量板厂商，公司小批量板业务面对的下游客户及应用领域更加分散，一定程度上分散了宏观经济波动的风险。但是，未来若全球经济出现较大回落或下游行业出现周期性波动等不利因素，公司的盈利情况仍将受到不利影响。 （二）市场竞争的风险 PCB行业企业数量众多，市场竞争充分，行业集中度不高。2015 年，全球销量排名第一的 Nippon Mektron（旗胜）市场占有率仅为 6.35%，行业内前十大企业的整体市场占有率略高于 30%，虽然当前 PCB行业存在向优势企业集中的发展趋势，但在未来较长时期内仍将 保持较为分散的行业竞争格局。 相对于大批量板，公司生产的小批量板具有订单平均面积更小、产品型号更多、交期更快等特点，对公司的技术水平、生产工艺、产能规模、订单管理及处理速度要求更高。目前国内专注于小批量板的企业数量相对较少，但随着海外小批量板生产企业向国内不断转移，市场竞争可能加剧。若未来公司不能根据行业发展趋势提升产能规模、技术水平及管理效率，可能会在市场竞争中处于不利地位。公司存在因市场竞争导致经营业绩下滑的风险。 （三）原材料价格波动的风险 公司生产印制电路板所需的原材料占成本的比重较高，报告期内，公司直接材料占营业成本的比例超过 50%。主要原材料包括覆铜板、铜箔、半固化片、铜球、氰化金钾等，其中覆铜板、铜箔、铜球的价格受铜价波动影响较大。报告期内，公司主要原材料的采购单价及其变动情况如下： 2017 原材料品种 单位 年1-6 2016年 2015年 2014年 月 单价 单价 同比 单价 同比 单价 覆铜板 元/平方米 114.74 95.98 -0.24% 96.19 5.52% 91.16 铜箔 元/公斤 83.66 59.75 8.57% 55.03 -11.57% 62.23 铜球 元/公斤 41.75 34.75 -7.23% 37.45 -16.96% 45.10 半固化片 元/平方米 13.24 13.26 6.87% 12.41 0.75% 12.31 氰化金钾 元/克 165.52 161.05 14.11% 141.13 -6.51% 150.96 油墨 元/公斤 66.56 73.95 -8.85% 81.13 0.91% 80.39 未来若原材料价格出现大幅波动，公司不能采取措施将原材料上涨的压力转移或者通过新产品、新技术创新来抵消原材料价格上涨的压力，又或者在原材料价格下跌趋势中未能够做好存货管理，公司的经营业绩将受到不利影响。 （四）租赁厂房及搬迁风险 公司经营用全部房产建筑面积合计为89,811平方米，主要位于 深圳、九江及德国等地。公司租赁的位于深圳市宝安区新桥街道上星第二工业区的生产经营用厂房因历史遗留问题未取得房屋产权证书，相关厂房面积为12,000平方米，占公司经营用全部房产面积的比例为 13.36%。目前公司尚无搬迁计划，但由于上述房屋未取得产权证书，本公司未来可能被要求搬迁或无法继续使用该厂房，搬迁新厂房将使公司产生损失。 深圳市宝安区城市更新局于2017年3月30日出具了《证明》， 证明公司租赁的深圳市沙井上星股份合作公司、深圳市旭发投资有限公司和深圳市三和丰实业有限公司的新桥街道上星第二工业区厂房所在地块，尚未纳入城市更新改造范围，也没有规划在未来五年内对其进行改造。 公司实际控制人张佩珂已向公司出具《承诺函》，承诺若上述房屋在租赁期限内因拆迁或其他原因无法继续租用而使发行人遭受损失，其本人将全额承担由此给发行人造成的损失。 公司已在九江市设立全资子公司九江明阳，并拟于九江明阳实施募投项目。九江明阳已取得合计131,258.342平方米国有建设用地使用权。九江明阳现已建成一栋厂房、一栋产品研发中心以及两栋员工宿舍等建筑，并取得相应的房屋产权证书。未来随着募投项目的实施，租赁厂房面积占公司所使用房产总面积的比例将进一步降低。 （五）环保风险 公司生产过程涉及到蚀刻、电镀等工序，会产生废水、废气及固体废物等污染物和噪声。公司一直以来具有较强的环保意识，注重对环保设施的投入，妥善处理生产过程中排放的各种污染物。 虽然公司高度重视环保生产，但仍不能完全排除因管理疏忽或者不可抗力事件导致出现的环保事故，可能会给公司周围环境造成污染及触犯环保相关的法规，对公司经营造成不利影响。 另外，随着大众环保意识的增强，政府对环境保护的关注度在增加，不排除环保部门进一步提高对相关企业的环保要求，使公司加大环保设施及运营投入，增加环保成本，可能对公司经营业绩造成不利影响。 上述风险为公司主要风险因素，可能直接或间接对公司的生产经营状况、财务状况、经营业绩产生影响。有关公司风险因素的全部内容详见公司于 2018年 1月 25日在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《招股说明书》“第四节风险因素”。 公司将严格按照有关法律法规的规定和要求，认真履行信息披露义务，及时做好信息披露工作并郑重提醒广大投资者：《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》、《证券时报》和巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）为公司指定信息披露媒体，公司所有信息均以上述指定媒体刊登的信息为准，请广大投资者理性投资，注意风险。 特此公告。 深圳明阳电路科技股份有限公司 董事会 2018年2月8日