证券代码：300214 证券简称：日科化学 公告编号：2019-022 山东日科化学股份有限公司 关于对外投资的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、投资概述 山东日科化学股份有限公司（以下简称“公司”）根据行业发展情况及公司未来发展战略，拟通过公司全资子公司山东启恒新材料有限公司（以下简称“启恒新材料”）投资建设“年产14万吨PMMA、10万吨ACS、4万吨ASA工程塑料、4万吨功能性膜材料及1万吨多功能高分子新材料项目”（项目名称为暂定名称，下同），预计项目总投资12亿元。 2019年2月14日，公司召开第四届董事会第一次会议审议通过《关于对外投资的议案》，同意投资建设上述项目。根据《公司章程》的有关规定，本议案尚需提交公司股东大会审议。 公司本次投资不属于重大资产重组，不构成关联交易。 二、项目基本情况 （一）投资项目名称 年产14万吨PMMA、10万吨ACS、4万吨ASA工程塑料、4万吨功能性膜材料及1万吨多功能高分子新材料项目 （二）实施主体 名称：山东启恒新材料有限公司 统一社会信用代码：91370500MA3P2UQE8H 住所：山东省东营市东营港经济开发区港西二路以东、港北一路以南 法定代表人：彭国锋 注册资本：5000万元 成立日期：2019年01月21日 营业期限：2019年01月21日至长期 经营范围：塑料助剂（改性剂）、塑料添加剂、色母粒、工程塑料、光学膜产品、化工产品（不含危险化学品及易毒制品）研发、生产、销售及进出口业务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） 启恒新材料为公司全资子公司，截至本公告日，启恒新材料尚未开展生产经营，资产总额、负债总额、净资产、营业收入和净利润为0。 （三）实施地点 山东省东营市东营港经济开发区港西二路以东、港北一路以南。 （四）建设规模 本项目厂区总占地面积为292.5亩（其中油井和计量站占地面积为68.53亩，按相关规范予以扣除，本项目实际用地面积223.97亩），主要建设PMMA车间、ASA工程塑料车间、ACS和功能性膜材料车间、多功能高分子新材料车间、罐区、仓库区及配套公用设施等。 （五）投资规模 本项目总投资120,000万元，其中建设投资92,930.51万元，流动资金27,069.49万元。 （六）资金来源 公司自有资金及通过公司向银行贷款等其他途径逐步按需筹集，并根据项目实际建设进度分期对启恒新材料进行增资。 （七）建设周期 建设初步预计为24个月（包括项目建设前手续审批和项目建设周期），公司将根据规划建设项目所需的基础设施，并根据实际情况购买、安装设备，不排除在合法合规的前提下先行投入使用部分产能或履行必要的审批程序后进行适当的延期。 三、项目实施的必要性和可行性 （一）项目实施的必要性 根据《产业结构调整指导目录（2011年本）（2013年修正）》的规定：本项 目不属于“淘汰类”、“限制类”项目，未生产、使用国家明令禁止的危险化学品，未采用和使用国家明令淘汰、禁止使用的工艺、设备，符合国家产业政策。 根据《石化和化学工业发展规划（2016-2020年）》，本项目的建设属于“专栏5化工新材料创新发展工程”中“工程塑料、功能性膜材料”，符合发展规划。本项目贯彻执行国家基本建设的方针政策，采用国内成熟的生产技术，吸收国内外先进经验，提高产品品质，保证项目长周期安全稳定运行。在满足生产安全的前提下，采用经济、合理的设计方案，节约工程投资，节省占地。本项目产品技术来源可靠、成熟，自动化水平高，现在为订单式生产，市场前景良好，有很强的后续发展潜力和市场竞争力，是公司抓住发展机遇、发挥产业优势、调整产品结构、提高竞争实力、提高企业知名度切实可行的项目，具有与市场紧密配套的特点，是公司目前解决部分产品产能利用率较高、紧跟世界潮流、积极应对国际挑战、实现可持续发展的必然选择。本项目的建设能够提高公司经济效益，有利于推进资源节约型、环境友好型社会建设，符合国家产业政策的要求。 （二）项目实施的可行性 1、年产14万吨PMMA产品项目 PVC是一种很特殊的热塑性塑料，其纯树酯加工时易分解、流动性差、冲击强度低、耐候性差，因此需要在加工过程中添加各类辅助材料以改善其性能。如:润滑剂、热稳定剂、抗冲加工改性剂等。其中的改性剂按产品成分大致分为甲基丙烯酸甲酯（MMA）/丙烯酸酯共聚物，MMA/苯乙烯共聚物，丙烯腈/苯乙烯共聚物等，目前使用效果最好的是MMA/丙烯酸酯共聚物。PMMA是甲基丙烯酸甲酯与少量丙烯酸酯类的共聚物，可明显缩短塑化时间，加快熔融，促进塑化，提高熔体强度，对挤出制品可使其平衡扭矩提高，使其塑化均匀；对PVC发泡制品，能使具有防火功能保温发泡板材料的密度更低；对压延制品，能克服表面皱纹，有利于物料包辊，减少气泡，对于真空成型制品，可提高熔体延伸性，克服熔体破裂现象，容易深拉成型，并使制品厚薄均匀，对于PVC硬质品，可以提高抗冲击性能，提高耐候性能。从制品的外观来看，可明显提高制品的表面光泽度，使制品看起来更光滑细腻。PMMA应用范围非常广泛，针对目前世界上和国内因应环保发展免喷涂技术在塑料中的应用，尤其高端工程塑料方面例如：汽车用塑料、高档装饰材料等各类工程塑料产品方面的问题，该产品具有以下特征：材料表面的超高光泽度，改善外观；明显改善材料的耐化学品性能；避 免了喷涂对环境的污染；材料可回收使用；工序简单，良品率高，与喷涂相比，综合成本降低20-50%；在光学仪器领域：例如光学仪器镜片、尾灯、高档灯具等方面改善了耐冲击性、折光率由普通产品80%提高到90%以上。 公司通过对技术、工艺、设备等进行不断改进，采用提高MMA单体和丙烯酸酯类单体纯度和结合自行研发的独特的PMMA聚合工艺及单体交联、表面活性处理、无阻聚剂功能性单体引入等方式，彻底改善了下游制品表面硬度低、易擦毛、成型流动性差等缺点，使生产的PMMA在遮光指数不变的情况下透光率提高到92%以上，产品性能已达到国内外高端产品的性能。 PMMA主要用于电子行业和建筑行业，国内PMMA生产能力虽然不小，但产品结构不很合理，只能生产普通品种，多呈现低端产品产能过剩，高端产品依赖进口的局面。高端方面的品种和质量难以满足国内需求。近年来液晶显示器制造业迅速发展，带动了导光板材料的消费增长。同时随着汽车制造商在驾驶仪表盘以及驾驶舱内控制台增添了多台显示器，车载TFT液晶显示器的需求量急剧增长。PMMA未来发展机遇主要在光学级PMMA，光学级PMMA成为最具成长性的领域，目前国内供应缺口较大，应用前景广阔，潜在市场较大。PMMA以其优越的透明性、光泽性、良好的耐候性、电气绝缘性和机械特性使其应用范围越来越广泛，并且不断地向高端产业链条扩进，如光学纤维、液晶显示器导光板、太阳能光伏电池等，该项目市场前景广阔。 2、年产10万吨ACS产品项目 ACS是一种世界首创的新型PVC透明制品专用抗冲改性剂。该产品可以等量替代MBS，与MBS具有相同的透明度、相同的强度，另外该产品与MBS相比独特之处是光热稳定性好、安全系数高、折白低、韧性好、无析出、成本低、性价比高。该产品能够广泛应用于PVC透明食品包装片、PVC透明医药包装片、PVC透明工业片、PVC颜色片、PVC淋水片、PVC膜、PVC透明线管等领域。主要竞争对手为MBS生产企业，传统的MBS光热稳定性差、安全系数低，公司的ACS产品为专利产品，具有光热稳定性好、安全系数高、韧性好、无析出、耐折白、成本低等优势。 3、年产4万吨ASA产品和4万吨功能性膜制品项目 ASA是针对ABS耐候性差的缺点专门开发的工程塑料，ASA综合力学性能、 加工性能、电绝缘性、耐化学品性与ABS相似，与ABS相比，由于引入不含双键的丙烯酸酯橡胶取代了丁二烯橡胶，因而耐候性有了本质的改善，比ABS高出10倍左右；ASA着色性良好，用ASA树脂加工的制品，不用喷漆涂装、电镀等表面防护，可直接在户外使用，在日光下暴晒9~15个月，冲击强度和伸长率几乎没有下降，颜色也几乎没有变化，ASA部件即使在低温下也具有很高的光滑度，具有很好的化学稳定性和耐热性能，以及很高的冲击强度。以前ASA没有受到足够的重视，在环保政策升级的大环境下，免喷涂产品将成为重要的发展方向，ASA作为性能最好的免喷涂材料，广泛用于彩色型材、塑料瓦、外墙挂板、地板、铝合金、汽车等领域。环保、免喷涂材料在应用过程中需要在制品表面覆盖两层材料，一层是前述的ASA膜制品，另外一层是用于替代胶水的具有良好热塑性的产品，无污染的、具有良好热塑性的产品也是由公司专利产品ACM生产，该项目可以同时发挥公司ASA和ACM的独特性能，为环保、无污染、免喷涂膜制品提供完整的解决方案，随着环保要求的逐步提高，该产品处于重要的发展机遇期。公司自2006年起开始关注ASA市场，后续投入科研力量开发ASA产品，经过多年不断探索和实验，在国内成功开发出ASA产品，填补国产ASA的空白并与国外产品形成良性竞争打破其国外技术垄断。主要竞争对手为部分国外大型化工企业，国外竞争对手定价较高，且目前国内未形成规模，该项目优势是ASA为自主研发的技术，性价比高，且熟悉国内市场，能够贴近客户，能及时为客户提供周到完善的服务。 4、年产1万吨多功能高分子新材料项目 多功能高分子新材料的膨胀能力使它们在工业上有大量的应用。例如，可以用来作为重量减轻物，改变产品性能（比如热性能，声性能和电绝缘性能）和材料节省物。多功能高分子新材料可以在涂料方面加以应用，可使墙纸具有3D的效果，或者提高表面性能比如防滑并且同时能够减轻重量。可以用于汽车底部装甲涂料，约减轻50%的重量，改善耐腐蚀性能和减轻噪音。应用多功能高分子新材料的另外的优点是提高弹性和回弹性能，并且材料质量更轻。主要为国外大型公司生产，成本和价格较高，以单一类型产品为主，应用范围受限；国内未形成规模，公司与外部合作研发了相关多功能高分子新材料和轻量化技术，可以形成进口替代。 一直以来，公司坚持推进从卖产品向为客户提供整体解决方案转型升级，经过十几年的发展，公司具有强大的研发能力和丰富的客户资源，具备在加工助剂、 抗冲改性剂和粉末橡胶等方面的技术优势，不断聚焦PVC加工行业、橡胶行业客户的焦虑和竞争压力，致力于为客户提供从复合料配方、复合料、加工工艺、新产品研发到客户服务的整体解决方案，帮助客户打造从原材料选择、配方设计、工艺设计、新产品开发到及时响应客户的全方位的核心能力，以公司为中心打造产业链战略合作平台，从而领导行业的转型升级。上述项目的实施有利于推动公司战略目标的实现，经初步测算，上述全部达产以后预计每年可实现营业收入620,144万元，将大幅提升公司的营业收入，改善公司的盈利情况。（本次投资项目的盈利预测是基于报告编制时原料采购及终端产品销售预测价格等因素做出的，存在诸多不确定性因素，该预测不构成公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，具体风险提示详见本公告第六部分“本次投资的风险分析”） 四、对外投资合同的主要内容 甲 方：东营港经济开发区管理委员会 乙 方：山东启恒新材料有限公司 经甲乙双方协商同意，签订项目投资合同如下： （一）用地位置和面积 甲方为乙方设立的企业按法定程序提供300亩的工业用地使用权，使用期限50年。项目拟选址在东营港经济开发区海港路以北、港西二路以东、港北一路以南，统洲化工项目区西侧（具体位置见附图，详细面积以勘测定界图为准）。 （二）项目内容及建设周期 乙方在区内设立企业（以下简称“项目公司”），建设14万吨/年PMMA、10万吨/年ACS、4万吨/年ASA工程塑料、4万吨功能性膜材料及1万吨多功能高分子新材料项目，计划总投资12亿元。项目在立项后6个月内开工建设，18个月内竣工验收并达到试车条件。 （三）甲方权利与义务 1、甲方负责为乙方提供合法用地。 2、甲方负责协助乙方办理项目审批手续，包括但不限于项目立项、环评、安评、能评、卫评、设计条件、工商注册、税务登记、设备进口等和有关建设许 可手续。 3、甲方负责于乙方项目开工前将施工用水、用电接到乙方用地一侧道路边沿。项目投产前，项目区达到“七通一平”条件，即供水、供电（专线除外）、蒸汽、污水（雨水）、工业管廊、通讯、天然气、场地平整。同时从项目签约之日起，甲方将明确专人负责，对项目筹建、开工直到建成投产提供全程跟踪服务，积极协调乙方的周边相关政府机构、企业关系。如乙方与政府相关机构、周边企业发生纠纷，甲方应立即组织协调，尽快处理好纠纷。 4、甲方为乙方项目区填土到规划设计标高为海拔2.5米。 5、甲方负责协调乙方项目区至山东宏旭化工公共管廊架的使用，协调乙方与公共管廊公司签署使用协议。 6、乙方项目开工建设后，甲方给予乙方兑现以下招商引资政策： （1）投资激励。乙方项目，自产生增值税、企业所得税年度起，前3年给予地方财政贡献（企业实际缴纳增值税、企业所得税的市级及以下留成部分，下同）等额补助，后2年给予地方财政贡献50%补助。 （2）企业高管激励。对新引进企业的高级管理人员（副总经理或相当层级以上职务的人员，每家企业不超过5名），缴纳个人所得税地方财政贡献部分，5年内按100%标准奖励个人。 （3）土地使用税按照政府规定的标准执行。 （4）关于乙方人才引进和科研平台的创建参照《东营市招商引资招才引智激励政策》（东委[2018]99号文件）执行，根据进展，双方将签署补充合同。 7、甲方保证乙方或项目公司享受当地已出台及新出台的有关促进投资、企业扶持、税收减免、财政补贴等相关优惠政策。 （四）乙方权利与义务 1、乙方在本协议签订后15天内，应着手编制可行性研究报告。 2、乙方在本协议签署20天内，向甲方交纳200万元填土保证金。该保证金在乙方取得第一宗土地使用权证后10日内甲方给予退还。 3、乙方各建设项目内容应符合甲方规划要求，按照甲方的规划设计条件和 批准的总图及单体方案实施建设。 4、乙方项目开工前应严格按照东营市基本建设程序办理相关手续。乙方应依法办理环评、能评、安评、危废处理资质等相关手续，并按“三同时”的原则进行排污处理设施的设计、建设和运行，按照最新的排放标准搞好工艺升级改造或更新，确保企业污染物排放达到环评批复的要求。同时，要引进先进设备和工艺，切实降低能耗（单位能耗达到行业领先水平），完成上级下达的节能目标任务，并做好安全生产、环境保护等工作。 5、乙方保证按照有关规定按时缴纳农民工工资保证金并足额发放农民工工资。 6、乙方承诺在生产经营期间，守法经营，安全生产，照章纳税，不得损害社会公共利益，承担中华人民共和国法律、法规规定的其它义务，承担社会责任。 （五）违约责任 1、本合同签订后，甲乙双方应认真履行各自责任和义务，因任何一方违约而给对方造成损失，违约方应赔偿守约方实际经济损失。 2、因审批部门对该项目不予审批，该协议作废，乙方向甲方缴纳的填土保证金甲方给予退还，甲方不承担其余经济损失。 3、乙方保证积极申报项目，在项目各项审批手续完成后三个月内开工建设。项目建设周期1.5年。因乙方原因延迟建设开工期超过6个月的，甲方有权解除合同，因政府政策原因造成工期延误的，原定的工期顺延；因乙方原因2年未动工的土地，甲方有权无偿收回，一切损失由乙方承担。 4、乙方必须保证按约定条款建设进度实施，因乙方原因推迟工期、达不到投资进度时限或达不到协议约定投资强度的，经甲乙双方确认后，甲方有权按照违约情况折扣乙方享受的各项优惠政策。 4、乙方擅自改变土地用途的，甲方有权解除合同并无偿收回土地及地面附着物。 5、甲方未兑现本合同约定的优惠政策，在乙方或项目公司书面通知甲方30个工作日内仍未兑现的，乙方或项目公司可追究甲方违约责任，并有权要求甲方赔偿损失或单方面解除合同。 （六）不可抗力 1、本合同签订后，因国家、省法律法规及政策调整、自然灾害等不可抗力造成本合同条款全部或部分无法履行，则甲乙双方中遭受不可抗力一方不承担相应的责任。 2、遇有不可抗力的一方，应在48小时内将事件的情况以信件、电报、电传、传真等书面形式通知另一方，并且在事件发生后十日内，向另一方提交合同不能履行或部分不能履行或需要延期履行的理由报告。 （七）争议解决方式 甲乙双方在今后合作中，因履行合同发生争议，由争议双方协商解决，如协商不成，由潍坊仲裁委员会依法裁决。 （八）其他 1、甲、乙双方均同意对另一方提供的信息和资料进行保密，并将此类信息用于本项目，未经对方书面同意，任何一方不得向第三方透露本协议书的内容和有关该项目的任何文件。乙方按相关法律、法规、规范性文件的规定履行信息披露义务的情形除外。 2、乙方在东营港开发区成立项目新公司后，乙方在本合同项下的全部权利义务均转移至项目公司。 3、本合同未尽事宜，由甲乙双方协商签订补充协议。补充协议及其附件均为本合同有效组成部分，与本合同具有同等法律效力。 4、本合同一式肆份，甲、乙双方各执贰份。自各方法定代表人或授权代表签字盖章之日起生效。 五、本次投资的目的及对公司的影响 本次投资项目符合国家相关的产业政策以及未来公司整体战略发展方向，具有良好的发展前景和经济效益，有助于提升公司的行业地位，增强公司的核心竞争力；随着项目的逐步建成达产，公司产品附加值将不断提高，公司盈利能力将得到有效增强。 六、本次投资的风险分析 （一）未来实际经营情况达不到预期的风险 本次投资项目系经过公司充分市场调研以及慎重的可行性研究论证后确定，但在项目实施过程中，公司面临着产业政策变化、市场变化等不确定因素,若公司无法有效应对可能存在的宏观经济环境变化、市场环境变化等问题，可能对项目实施效益和效果产生影响。本次投资项目的盈利预测是基于报告编制时原料采购及终端产品销售预测价格等因素做出的，受诸多因素影响，本公告中披露的相关盈利预测数据可能与未来实际经营情况存在差异，提醒投资者注意风险。 同时，在项目实施过程中，可能存在各种不可预见因素或不可抗力因素，造成项目不能按期建设、项目达产延迟等不确定情况，最终导致投资项目投资周期延长、投资超支、投产延迟，从而影响项目预期效益。 （二）人力资源短缺风险 随着公司业务快速发展，优秀人力资源短缺的矛盾日益突显，虽然公司在加工助剂、抗冲改性剂和粉末橡胶等方面积累了一定技术优势，培养了一批技术人才，仍然需要持续培养复合料配方设计、售后服务方面的人才，尤其是涉及汽车、家电行业的人才，人力资源将极大影响该项目各阶段计划与目标的推进。 （三）原材料价格波动的风险 本次投资项目主要原材料为化工原料，若主要原材料价格出现持续大幅波动，不利于公司的生产预算及成本控制，将会对本项目经营产生一定的影响。 （四）净资产收益率下降的风险 由于投资项目尚需要一定的建设期，其产生经济效益也需要一定的周期。在投资项目的效益尚未完全体现之前，公司的收益增长幅度可能会低于净资产的增长幅度，从而存在短期内净资产收益率下降的风险。 （五）经营管理风险 本次项目正式运营后，公司的营收规模将进一步增加，公司的经营决策、运作实施和风险控制的难度将有所增加，对公司管理水平也提出了更高的要求。因此，公司存在着能否建立更为完善的内部约束机制、保证企业持续运营的经营管 理风险。 七、备查文件 第四届董事会第一次会议决议。 特此公告。 山东日科化学股份有限公司 董事会 二○一九年二月十五日