河南四方达超硬材料股份有限公司 2018年度财务决算报告 2018年度公司实现营业收入37,669.80万元，比去年同期增加19.78%；营业成本18,579.87万元，比去年同期增加15.78%；销售费用2,671.59万元，比去年同期增加38.45%；管理费用5,404.36万元，比去年同期增加109.14%；研发费用3,701.11万元，比去年同期增加76.32%；财务费用-757.03万元，比去年同期减少941.83万；实现营业利润7,375.55万元，比去年同期减少0.32%；利润总额7,400.00万元，比去年同期增加1.19%；归属于上市公司股东的净利润6,456.58万元，比上年同期增加4.87%；经营活动产生的现金净流入11,205.51万元，比去年同期减少8,124.36万元；投资活动产生的现金净流出11,854.43万元，比去年同期增加5,446.57万元；筹资活动产生的现金净流入127.15万元，比去年同期增加502.03万元。 主要财务指标如下表： 单位：元 项目 2018年 2017年 增减额 本年比上年增减率 营业收入 376,698,026.76314,497,693.63 62,200,333.13 19.78% 营业利润 73,755,479.66 73,994,985.83 -239,506.17 -0.32% 归属于上市公司股东的 64,565,838.90 61,570,089.42 2,995,749.48 4.87% 净利润 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 53,901,437.40 52,460,803.64 1,440,633.76 2.75% 利润 经营活动产生的现金流 112,055,105.85193,298,738.16 -81,243,632.31 -42.03% 量净额 资产总额 1,086,680,211.24980,880,677.09105,799,534.15 10.79% 归属于上市公司股东的 844,699,958.35804,674,518.62 40,025,439.73 4.97% 净资产 基本每股收益（元/股） 0.1308 0.1289 0.0019每股增加0.0019元 稀释每股收益（元/股） 0.1308 0.1289 0.0019每股增加0.0019元 加权平均净资产收益率 7.72% 7.94% -0.22%减少0.22个百分点 一、2018年度经营成果分析 1、营业收入分析 单位：元 区域 2018年 2017年 增减额 本年比上年增减率 国内销售 159,442,580.37 100,194,196.00 59,248,384.37 59.13% 国际销售 217,255,446.39 214,303,497.63 2,951,948.76 1.38% 合计 376,698,026.76 314,497,693.63 62,200,333.13 19.78% 公司销售收入同比增加19.78%，主要是石油/天然气钻探用聚晶金刚石复合片销售收入上升。 2、毛利率分析 项目 2018年 2017年 增减 超硬复合材料 52.44% 51.70% 增加0.74个百分点 制品和其他 41.27% 29.92% 增加11.35个百分点 合计 50.68% 48.97% 增加1.71个百分点 产品毛利率较2017年度增加1.71个百分点，主要是金刚石制品销售增加，带来产品结构变化致使毛利率较上年同期出现上升。 3、2018年公司各项费用分析 单位：元 科目名称 本期金额 上期金额 变动金额 变动比率 销售费用 26,715,902.57 19,296,326.58 7,419,575.99 38.45% 管理费用 54,043,631.92 25,840,602.54 28,203,029.38 109.14% 研发费用 37,011,113.10 20,991,359.35 16,019,753.75 76.32% 财务费用 -7,570,272.14 1,847,987.54 -9,418,259.68 -509.65% 营业外收入 381,581.09 2,745,553.24 -2,363,972.15 -86.10% 营业外支出 137,014.63 3,607,608.40 -3,470,593.77 -96.20% (1)销售费用2018年度比上年同期增加741.96万元，增幅38.45%，主要原因是销售收入的增长引起费用增加。 (2）管理费用2018年度比上年同期增加2,820.30万元，增幅109.14%，2018年度研发费用与去年同期相比增加1,601.98万元，增幅76.32%，主要原因为公司实施2018年股权激励费用分摊所致。 研发支出情况如下表： 单位：万元 项目 2018年度 2017年度 2016年度 研究开发费 3,701.11 2,099.14 1,299.20 营业收入 37,669.80 31,449.77 16,687.30 研发费占比例 9.83% 6.67% 7.79% (3)营业外收入2018年度比上年同期减少236.40万元，减幅-86.10%，主要是本期政府补助项目均与日常经营相关，列报在其他收益项目。 (4)公司营业外支出2018年度比上年同期减少347.06万元，减幅96.20%，主要是本期债务重组损失减少所致。 （5）财务费用2018年度比上年度减少941.83万元，主要是汇率变动影响1,044.69万元。 （6)投资收益2018年度比上年度减少56.85万元，主要是理财产品投资收益同比下降。 二、2018年年末财务状况分析 单位：元 资产 年末余额 年初余额 变动额 变动比率 货币资金 219,713,903.29 218,390,604.62 1,323,298.67 0.61% 预付款项 1,593,829.87 714,887.06 878,942.81 122.95% 其他应收款 36,763,696.36 4,827,332.89 31,936,363.47 661.57% 可供出售金融资产 69,546,321.82 121,268,702.81 -51,722,380.99 -42.65% 其他非流动资产 51,262,325.28 7,138,642.93 44,123,682.35 618.10% 其他应付款 82,838,056.53 13,489,014.87 69,349,041.66 514.11% 递延所得税负债 6,133,956.07 491,005.06 5,642,951.01 1149.27% 资本公积 144,424,707.63 57,233,376.12 87,191,331.51 152.34% 减:库存股 97,261,309.26 8,160,217.24 89,101,092.02 1091.90% 其他综合收益 4,513,189.86 103,943.52 4,409,246.34 4241.96% 1、资金比年初数增加132.33万元，主要原因是公司本期盈利增长所致。 2、预付账款增加87.89万元，主要是公司业务规模增加所致。 3、其他应收款较去年增加3,193.64万元，主要是往来款增加所致。 4、可供出售金融资产2018年度较去年减少5,172.24万元，主要是本期基金份额赎回/转让导致。 5、其他非流动资产2018年度较去年增加4,412.37万元，增幅618.10%，主要是其他业务往来增加导致。 6、其他应付款2018年度较去年增加6,934.90万元，增幅514.11%，主要是因为2018年实施股权激励计划确认回购义务导致。 7、递延所得税负债2018年度与去年相比增加564.30万元，增幅1,149.27%， 主要是享受500万以下生产设备一次性税前扣除政策导致。 8、资本公积2018年较去年增加8,719.13万元，增幅152.34%，主要是因为2018年实施股权激励计划增加资本公积所致。 9、库存股2018年较去年增加8,910.11万元，增幅1,091.90%，主要是因为2018年实施股权激励计划增加库存股所致。 10、其他综合收益2018年较去年增加440.92万元，主要是外币报表折算增加所致。 三、现金流量分析 单位：元 项目 本年金额 上年金额 增减 经营活动产生的现金流量净额 112,055,105.85 193,298,738.16 -42.03% 投资活动产生的现金流量净额 -118,544,257.99 -64,078,581.49 85.00% 筹资活动产生的现金流量净额 1,271,472.49 -3,748,856.83 133.92% 现金及现金等价物净增加额 203,082,107.59 125,330,249.35 -1.21% 1、经营活动产生的现金流量净额减少8,124.36万元，减幅42.03%，主要是去年大量使用银行承兑汇票付款，票据到期付款时间在本报告期所致。 2、投资活动产生的现金流量净额减少5,446.57万元，减幅85%，主要是本报告期内存出投资款4,260.33万元。 3、筹资活动产生的现金流量净额增加502.03万元，增幅133.92%，主要是本报告期内实施限制性股票激励计划。 河南四方达超硬材料股份有限公司董事会 2019年3月18日