光大证券股份有限公司 关于江苏怡达化学股份有限公司 使用募集资金向全资子公司增资事项的核查意见 光大证券股份有限公司（以下简称“光大证券”或“保荐机构”）作为江苏怡达化学股份有限公司（以下简称“怡达股份”或“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上市 公司监管指引第2号―上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》等有关法律法规规定，就怡达股份使用募集资金向全资子公司珠海怡达仓储有限公司（以下简称“珠海仓储”）和吉林怡达化工有限公司（以下简称“吉林怡达”）进行增资相关事项进行了核查，核查的具体情况及核查意见如下： 一、 募集资金投资项目基本情况 经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《关于核准江苏怡 达化学股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可[2017]1879 号）核 准，首次公开发行人民币普通股（A股）股票2,005万股，发行价格为16.71元， 募集资金总额33,503.55万元，扣除相关发行费用后实际募集资金净额为人民币 30,095.37万元。经天衡会计师事务所（特殊普通合伙）审计并出具了验资报告 （天衡验（2017）00135号）。上述募集资金已经全部存放于募集资金专户管理。根据《江苏怡达化学股份有限公司首次公开发行股票招股说明书》披露，公司本次募集资金拟投资于以下项目： 单位：万元 序号 项目名称 项目总 使用本次募集 实施主体 投资 资金的金额 1 扩能建设年产2万吨乙二醇丁醚系列及1万 10,971 8,221.52 珠海怡达 吨丙二醇甲醚系列产品项目 2 3万立方液体化工品仓储项目 11,202 8,394.63 珠海仓储 3 年产200吨钛硅分子筛（TS-1）催化剂项目 8,987 6,734.74 吉林怡达 4 补充与主营业务相关的流动资金 9,000 6,744.48 - 合计 40,160 30,095.37 - 其中，募集资金投资项目“3万立方液体化工品仓储项目”的实施主体为公 司全资子公司珠海仓储。公司拟通过向珠海仓储增资的方式投入相应募集资金，为推进募集资金的使用计划，提高资金使用效率，具体方案为：公司使用募集资金对珠海仓储采用分期增资的方式，第一期增资金额为人民币3,500万元（剩余4,897.63万元由公司董事会根据该募投项目实施进度情况审议决定增资进度）。本次增资完成后，珠海仓储注册资本由人民币1,500万元增至5,000万元。 募集资金投资项目“年产200吨钛硅分子筛（TS-1）催化剂项目”的实施主体为公司全资子公司吉林怡达。公司拟通过向吉林怡达增资的方式投入相应募集资金，为推进募集资金的使用计划，提高资金使用效率，具体方案为：公司使用募集资金对吉林怡达采用分期增资的方式，第一期增资金额为人民币3,000万元（剩余3,734.74万元由公司董事会根据该募投项目实施进度情况审议决定增资进度）。本次增资完成后，吉林怡达注册资本由人民币 4,000 万元增至 7,000万元。 二、 本次增资的基本情况 怡达股份于2017年12月8日召开了第二届董事会第十九次会议，审议通过 了《关于使用募集资金对全资子公司增资的议案》。 本次公司拟使用募集资金3,500万元向珠海仓储进行增资，珠海仓储的注册 资本由1,500万元增加到5,000万元，增资后仍为公司全资子公司。珠海仓储在 获得上述增资后，将用于公司首次公开发行股票募集资金项目“3万立方液体化 工品仓储项目”，并对募集资金进行专户存储。 本次公司拟使用募集资金3,000万元向吉林怡达进行增资，吉林怡达的注册 资本由4,000万元增加到7,000万元，增资后仍为公司全资子公司。吉林怡达在 获得上述增资后，将用于公司首次公开发行股票募集资金项目“年产200吨钛硅 分子筛（TS-1）催化剂项目”，并对募集资金进行专户存储。 三、 本次增资对象的基本情况 1、珠海仓储基本信息 公司名称 珠海怡达仓储有限公司 成立时间 2011年4月11日 注册资本 1,500万元人民币 实收资本 1,500万元人民币 注册地点 珠海市高栏港经济区石化区碧阳路辅房102房 法定代表人 刘准 主营业务 目前未实际经营，作为本次募投项目“3万立方液体化工品仓储项目实施公司”。 股东名称 股权比例 股东构成 江苏怡达化学股份有限公司 100% 合计 100% 项目 2017.06.30/2017年1-6月 2016.12.31/2016年 总资产 1,425.39 1,434.69 主要财务数据 净资产 1,422.42 1,434.65 净利润 -12.23 -24.46 审计情况 已经天衡会计师事务所（特殊普通合伙）审计 本次增资完成后，珠海仓储的股权结构变化如下： 增资前 增资后 股东名称 出资金额（万元） 持股比例 股东名称 出资金额（万元） 持股比例 怡达股份 1,500 100.00% 怡达股份 5,000 100.00% 合计 1,500 100.00% 合计 5,000 100.00% 2、吉林怡达基本信息 公司名称 吉林怡达化工有限公司 成立时间 2005年12月22日 注册资本 4,0000万元人民币 实收资本 4,000万元人民币 注册地点 吉林市吉林经济技术开发区昆仑街346号 法定代表人 刘准 主营业务 醇醚、醇醚酯系列产品的生产、销售。 股东名称 股权比例 股东构成 江苏怡达化学股份有限公司 100% 合计 100% 项目 2017.06.30/2017年1-6月 2016.12.31/2016年 主要财务数据 总资产 17,564.33 16,376.85 净资产 9,304.74 8,486.71 净利润 789.24 1,665.15 审计情况 已经天衡会计师事务所（特殊普通合伙）审计 本次增资完成后，吉林怡达的股权结构变化如下： 增资前 增资后 股东名称 出资金额（万元） 持股比例 股东名称 出资金额（万元） 持股比例 怡达股份 3,000 100.00% 怡达股份 7,000 100.00% 合计 3,000 100.00% 合计 7,000 100.00% 四、 本次增资后的募集资金管理 本次向全资子公司增资事宜尚需提交公司 2017 年第三次临时股东大会审 议。股东大会审议通过后，公司将根据《上市公司监管指引第 2 号――上市公 司募集资金管理和使用的监管要求》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》等相关规定，由公司、珠海仓储、吉林怡达及保荐机构和银行签订募集资金四方监管协议，对募集资金使用实施有效监管。 五、 本次增资履行的程序 本次增资事宜已经公司第二届董事会第十九次会议、第二届监事会第九次会议审议通过，公司独立董事已明确发表了同意意见。本次增资事项还需经股东大会审议批准。 六、 本次增资的目的和对公司的影响 珠海仓储将用增资资金投入募投项目“3万立方液体化工品仓储项目”的建 设。公司目前生产的醇醚及醇醚酯产品及原材料均为液体化工品，随着生产规模的逐步增加，公司急需建设化学品库区。3万立方液体化工品仓储项目的建设完成后，公司将拥有自用原料罐和产品罐，既能作为全资子公司珠海怡达生产的配套设施降低成本，又能面向国际国内市场采购销售，为优化公司产品结构及丰富产品种类提供了基础。 吉林怡达将用增资资金投入募投项目“年产200吨钛硅分子筛（TS-1）催化 剂项目”，钛硅分子筛（TS-1）是生产环氧丙烷的必备催化剂，该项目的建设将将满足发行人环氧丙烷的生产需求，降低环氧丙烷的生产成本，以及避免因催化剂的短缺或质量问题对公司环氧丙烷的生产造成影响。 上述两个项目建成后，可进一步增强公司市场竞争力，进而提升公司的盈利能力及抗风险能力，符合公司的发展战略和长远规划，符合公司及全体股东的利益。 本次对珠海仓储、吉林怡达增资是基于公司募集资金使用计划实施的具体需要，未改变募集资金的投资方向和项目建设内容，不会对项目实施造成实质性影响。 七、 保荐机构核查意见 保荐机构通过查阅怡达股份本次发行相关信息披露文件、公司董事会有关决议文件，对本次使用募集资金向全资子公司增资用于募投项目事项的合规性进行了审慎核查。 经核查，保荐机构认为：怡达股份本次使用募集资金向全资子公司增资用于募投项目事项已经公司董事会、监事会审议通过，独立董事发表了同意意见，履行了必要的法律程序。符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》、《上市公司监管指引第2号-上市公司募集资金管理和使用的监管要求》等相关法律法规、规范性文件的规定，不存在变相改变募集资金用途的情形，不存在损害公司和股东利益的情况。 保荐机构对公司本次使用募集资金向全资子公司增资用于募投项目事项无异议。 （以下无正文） （本页无正文，为《光大证券股份有限公司关于江苏怡达化学股份有限公司使用募集资金向全资子公司增资事项的核查意见》的签署页） 保荐代表人： 吕雪岩 钟丙祥 光大证券股份有限公司 年 月 日